制度环境、吸收能力与新兴经济体OFDI逆向技术溢出效应——基于中国省际面板数据的门槛检验
6857 
2702
财经研究 2015 年 第 41 卷第 11 期, 页码：4 - 19
摘要
参考文献
摘要
现有研究关于新兴经济体OFDI是否存在显著逆向技术溢出效应并未取得一致结论,且转型期中国省际经济和制度发展存在"非均衡推进"特征,在此背景下,文章以中国这一新兴经济体为例,运用省际面板数据和非线性门槛回归模型,实证研究了母国制度环境(包括法制化水平、知识产权保护力度和政府治理水平等)和吸收能力(包括经济发展、技术创新能力、人力资本和对外开放程度等)对新兴经济体OFDI逆向技术溢出效应的影响及其门槛效应特征。研究结果表明:(1)OFDI逆向技术溢出效应可促进母国技术进步,且在各区域制度环境和异质吸收能力影响下呈现出地区差异,积极而显著的逆向技术溢出效应发生在东部地区,而非西部地区;(2)制度环境和吸收能力是新兴经济体能否获取OFDI逆向技术溢出效应的重要因素,且存在非线性门槛效应,在法制化水平、知识产权保护力度和经济发展水平的门槛条件下,OFDI逆向技术溢出效应的边际效应趋于平缓。因此,新兴经济体应鼓励技术寻求型OFDI,优化OFDI区域空间布局;推进市场化改革,提升母国自身的制度环境质量;提高对东道国技术溢出的异质吸收能力,从而促进新兴经济体自主技术创新能力的形成与提升。
[1] 白洁.对外直接投资的逆向技术溢出效应——对中国全要素生产率影响的经验检验[J].世界经济研究, 2009, (8):65-69.
[2] 樊纲, 王小鲁, 朱恒鹏.中国市场化指数——各地区市场化相对进程2011年报告[M].北京:经济科学出版社, 2011.
[3] 付海燕.对外直接投资逆向技术溢出效应研究——基于发展中国家和地区的实证检验[J]. 世界经济研究, 2014, (9):54-61.
[4] 国胜铁, 钟廷勇.制度约束、FDI技术溢出渠道与国内企业技术进步——基于中国工业企业数据的考察[J].经济学家, 2014, (6):34-42.
[5] 蒋殿春, 张宇.经济转型与外商直接投资技术溢出效应[J]. 经济研究, 2008, (7):26-38.
[6] 李梅, 金照林.国际R&D、吸收能力与对外直接投资逆向技术溢出——基于我国省际面板数据的实证研究[J].国际贸易问题, 2011, (10):124-136.
[7] 李梅, 柳士昌.对外直接投资逆向技术溢出的地区差异和门槛效应——基于中国省际面板数据的门槛回归分析[J]. 管理世界, 2012, (1):21-32.
[8] 刘明霞, 王学军.中国对外直接投资的逆向技术溢出效应研究[J].世界经济研究, 2009, (9):57-62.
[9] 沙文兵.对外直接投资、逆向技术溢出与国内创新能力——基于中国省际面板数据的实证研究[J].世界经济研究, 2012, (3):69-70.
[10] 王小鲁, 樊纲.中国经济增长的可持续性——跨世纪的回顾与展望[M].北京:经济科学出版社, 2000.
[11] 王英, 刘思峰.中国OFDI反向技术外溢效应的实证分析[J].科学学研究, 2008, (2):294-298.
[12] 张军, 吴桂英, 张吉鹏.中国省际物质资本存量估算:1952-2000[J].经济研究, 2004, (10):35-44.
[13] 张相文, 郭宝忠, 张超.制度因素对FDI溢出效应的影响——基于中国工业企业数据库的实证研究[J]. 宏观经济研究, 2014, (8):32-46.
[14] 张宇.制度约束、外资依赖与FDI的技术溢出——基于中国省际工业数据的考察[J].南方经济, 2010, (12):17-31.
[15] 赵伟, 古广东, 何元庆.外向FDI与中国技术进步:机理分析与尝试性实证[J].管理世界, 2006, (7):53-60.
[16] 邹玉娟, 陈漓高.我国对外直接投资与技术提升的实证研究[J].世界经济研究, 2008, (5):70-77.
[17] Aitken B J, Harrison A E. Do domestic firms benefit from direct foreign investment? Evidence from Venezuela[J]. American Economic Review, 1999, 89(3):605-618.
[18] Bitzer J, Kerekes M. Does foreign direct investment transfer technology across borders? A reexamination[J]. Social Science Electronic Publishing, 2005, 100(3):355-358.
[19] Borensztein E, De Gregorio J, Lee J W. How does foreign direct investment affect economic growth?[J]. Journal of International Economics, 1998, 45(1): 115-135.
[20] Braconier H, Ekholm K, Midelfart Knarvik K H. Does FDI work as a channel for R&D spillovers? Evidence based on Swedish data[R]. IFN Working Paper No.553, 2001.
[21] Cohen W M, Levinthal D A. Absorptive capacity:A new perspective on learning and innovation[J]. Administrative Science Quarterly, 1990, 35 (1): 128-152.
[22] Cockburn I, Henderson R. Absorptive capacity, coauthoring behavior and the organization of research in drug discovery [J]. Journal of Industrial Economics, 1998, 46(2):157-182.
[23] De La Potterie B V P, Lichtenberg F. Does foreign direct investment transfer technology across borders?[J]. Review of Economics &Statistics, 2001, 83(3):490-497.
[24] Dunning J H. Trade, location of economic activity and the multinational enterprise: A search for an eclectic approach[A].Buckley P J, Ghauri P. The international allocation of economic activity[C].New York:Holmes & Meier, 1977.
[25] Fosfuri A, Motta M. Multinationals without advantages[J]. Scandinavian Journal of Economic, 1999, 101(4):617-630.
[26] Hansen B E. Threshold effects in non-dynamic panels:Estimation, testing and inference[J]. Journal of econometrics, 1999, 93(2):354-368.
[27] Kokko A, Zejan J. Local technological capability and productivity spillovers from FDI in the uruguayan manufacturing sector[J]. Journal of Development Studies, 1996, 32(4): 602-611.
[28] Kathuria V. Productivity spillovers from technology transfer to Indian manufacturing firms[J]. Journal of International Development, 2000, 12(3):343-369.
[2] 樊纲, 王小鲁, 朱恒鹏.中国市场化指数——各地区市场化相对进程2011年报告[M].北京:经济科学出版社, 2011.
[3] 付海燕.对外直接投资逆向技术溢出效应研究——基于发展中国家和地区的实证检验[J]. 世界经济研究, 2014, (9):54-61.
[4] 国胜铁, 钟廷勇.制度约束、FDI技术溢出渠道与国内企业技术进步——基于中国工业企业数据的考察[J].经济学家, 2014, (6):34-42.
[5] 蒋殿春, 张宇.经济转型与外商直接投资技术溢出效应[J]. 经济研究, 2008, (7):26-38.
[6] 李梅, 金照林.国际R&D、吸收能力与对外直接投资逆向技术溢出——基于我国省际面板数据的实证研究[J].国际贸易问题, 2011, (10):124-136.
[7] 李梅, 柳士昌.对外直接投资逆向技术溢出的地区差异和门槛效应——基于中国省际面板数据的门槛回归分析[J]. 管理世界, 2012, (1):21-32.
[8] 刘明霞, 王学军.中国对外直接投资的逆向技术溢出效应研究[J].世界经济研究, 2009, (9):57-62.
[9] 沙文兵.对外直接投资、逆向技术溢出与国内创新能力——基于中国省际面板数据的实证研究[J].世界经济研究, 2012, (3):69-70.
[10] 王小鲁, 樊纲.中国经济增长的可持续性——跨世纪的回顾与展望[M].北京:经济科学出版社, 2000.
[11] 王英, 刘思峰.中国OFDI反向技术外溢效应的实证分析[J].科学学研究, 2008, (2):294-298.
[12] 张军, 吴桂英, 张吉鹏.中国省际物质资本存量估算:1952-2000[J].经济研究, 2004, (10):35-44.
[13] 张相文, 郭宝忠, 张超.制度因素对FDI溢出效应的影响——基于中国工业企业数据库的实证研究[J]. 宏观经济研究, 2014, (8):32-46.
[14] 张宇.制度约束、外资依赖与FDI的技术溢出——基于中国省际工业数据的考察[J].南方经济, 2010, (12):17-31.
[15] 赵伟, 古广东, 何元庆.外向FDI与中国技术进步:机理分析与尝试性实证[J].管理世界, 2006, (7):53-60.
[16] 邹玉娟, 陈漓高.我国对外直接投资与技术提升的实证研究[J].世界经济研究, 2008, (5):70-77.
[17] Aitken B J, Harrison A E. Do domestic firms benefit from direct foreign investment? Evidence from Venezuela[J]. American Economic Review, 1999, 89(3):605-618.
[18] Bitzer J, Kerekes M. Does foreign direct investment transfer technology across borders? A reexamination[J]. Social Science Electronic Publishing, 2005, 100(3):355-358.
[19] Borensztein E, De Gregorio J, Lee J W. How does foreign direct investment affect economic growth?[J]. Journal of International Economics, 1998, 45(1): 115-135.
[20] Braconier H, Ekholm K, Midelfart Knarvik K H. Does FDI work as a channel for R&D spillovers? Evidence based on Swedish data[R]. IFN Working Paper No.553, 2001.
[21] Cohen W M, Levinthal D A. Absorptive capacity:A new perspective on learning and innovation[J]. Administrative Science Quarterly, 1990, 35 (1): 128-152.
[22] Cockburn I, Henderson R. Absorptive capacity, coauthoring behavior and the organization of research in drug discovery [J]. Journal of Industrial Economics, 1998, 46(2):157-182.
[23] De La Potterie B V P, Lichtenberg F. Does foreign direct investment transfer technology across borders?[J]. Review of Economics &Statistics, 2001, 83(3):490-497.
[24] Dunning J H. Trade, location of economic activity and the multinational enterprise: A search for an eclectic approach[A].Buckley P J, Ghauri P. The international allocation of economic activity[C].New York:Holmes & Meier, 1977.
[25] Fosfuri A, Motta M. Multinationals without advantages[J]. Scandinavian Journal of Economic, 1999, 101(4):617-630.
[26] Hansen B E. Threshold effects in non-dynamic panels:Estimation, testing and inference[J]. Journal of econometrics, 1999, 93(2):354-368.
[27] Kokko A, Zejan J. Local technological capability and productivity spillovers from FDI in the uruguayan manufacturing sector[J]. Journal of Development Studies, 1996, 32(4): 602-611.
[28] Kathuria V. Productivity spillovers from technology transfer to Indian manufacturing firms[J]. Journal of International Development, 2000, 12(3):343-369.
引用本文
衣长军, 李赛, 张吉鹏. 制度环境、吸收能力与新兴经济体OFDI逆向技术溢出效应——基于中国省际面板数据的门槛检验[J]. 财经研究, 2015, 41(11): 4–19.
导出参考文献，格式为：
下一篇：中国居民收入分配的公平认知与诉求
